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当T→∞时,概率间的差距收敛于0,如下式
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我们现在可以寻找一种关系
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针对t时刻的相关系数,该式可以表示为
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在点(Qi,i=1,Qj,j=1)附近展开,则该式变为
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于是
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因此相关系数负向地取决于跨时对角与非对角元素间的协方差。对角元素间没有相关性。相关系数仅仅是对角元素与非对角元素间的平均协方差Q:
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将该式代入我们在式(11-12)得到的矩阵。将式(11-11)和式(11-12)代入到式(11-5)中估计不规则的Q和R,利用二阶相关系数定向
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此调整会使似然函数的数学计算稍微复杂一些,并且会改变数学推导结果。然而,它非常有希望提升预测的准确性。显而易见,同样的标准可以更准确地用于泰勒式的进一步展开。可是,这样使得相关系数矩阵正定的确保条件受到影响。
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最后,模拟相关系数定向的可选方法即是重新调整DCC模型,使其能更为准确。Tse和Tsui(2002)实现了上述操作,而Aielli(2006)则用其他方法也做到了。Aielli的方法非常工整简洁。式(11-4)中提出的DCC模型被下式替代
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相关系数仍然由式(11-8)给出,所以
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