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（3）拟议投资头寸与当前投资组合的相关性的确定。降低组合中相关性风险的投资机会有较高的可能性被执行。
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（4）识别计算允许隔离和获取相对价值机会，并最小化其他市场风险的对冲工具的可用性。
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（5）审查融资（例如回购协议）市场、流动性和机会。例如，分析确保交易成本最优化的相关证券的流动性和执行渠道。
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（6）开发获利和止损的退出策略。
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（7）确保证券类别、交易规模和风险敞口不超过监管限制或投资策略中规定的限制。
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（8）交易员/投资组合经理在系统输入阶段执行交易检查。
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（9）根据风险管理小组制定的指引，投资组合管理团队的判断和分析也起到整体风险评估及管理的作用；也就是说，投资组合经理对所有可用信息、统计估计量以及总体/具体市场条件的总体评价是准确评估交易和投资组合风险的重要工具。
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（10）投资组合管理团队主要负责把交易输入操作系统。因此，投资组合管理团队必须检查交易。
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（11）所有投资组合管理团队必须在任何时候都遵守风险管理设定的所有限制。
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总而言之，在组合层面上，诸如策略间的相关性、敞口的大小和投资组合的适用性都需要进行考虑，以确保投资组合不具有任何单方向头寸，同时策略的多元化必须得到维护。现有头寸可以根据市场的变化以及对不同的投资组合的特定多元化需求来更改。根据经验和投资理念，投资组合经理被指示要相对较快地退出亏损的头寸。
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最后，必须监测小概率事件和系统性风险，通过以下手段：
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（a）购买小概率的期权（即期权可以涵盖极端市场走势）；（b）购买信用风险违约保障；（c）整体投资组合结构。
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运营：
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公司拥有一个运营部门，其职能范围是：
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（1）交易验证和结算。
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（2）日常经营现金流量管理和证券处理职责。
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（3）向部门和负责人提供风险和头寸报告以及损益表。
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（4）与技术和系统部门协调，确保所有相关运营功能进行合适的运营管理。
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风险管理政策/协议的监督职能：
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所有投资组合管理团队每天都有一个联合早会，由公司的首席投资官主持，在会上报告并讨论主要头寸、风险敞口、市场发展及其对每个投资组合的影响。公司的风险管理团队对所有头寸进行评估监测：
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（a）确保遵守监管规定和投资指引。
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（b）帮助界定风险水平，与高级投资经理协商，确保这些水平均得到维护（这将取决于交易类型、投资策略）。
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（c）协助构建交易，以最小化风险，防范系统性/小概率事件。
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（d）审查风险管理系统产生的每日风险和头寸报告。这需要风险管理团队与研究、技术和操作部门一起协同工作。
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（e）与组合经理和系统开发团队合作，领导和协调风险管理技术和工具的开发。
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