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信贷的逻辑与常识 [:1703656105]
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信贷的逻辑与常识 第30章 贷后要相机抉择管控风险
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我们常说“三分贷、七分管”，说的是客户选择和贷款审批固然重要，但这仅仅是把住了业务准入的关口，而从贷款发放到贷款收回，整个过程的时间跨度更大，面临的不确定性更多，更需要银行加强管理，根据变化了的市场形势、客户情况及担保状况等，相机抉择管控风险，才能保障银行债权安全。而在实践中，贷后管理[1]弱化又是一个比较普遍的现象，也是威胁银行信贷资产质量的重大安全隐患。
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重贷轻管是贷款形成风险的重要原因
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长期以来，银行信贷经营的重心偏向市场扩展。由于信贷扩张对各项业务及银行经营业绩的带动作用明显，银行的各项资源配置及激励措施均偏向市场，客户经理的主要精力亦放在市场营销和客户关系的维护方面，加上经济繁荣时期企业经营业绩尚可，再融资环境比较宽松，即使贷款到期后企业不能通过自身效益偿还，企业通过加杠杆等方式，总能偿还到期债务，因此银行贷款的总体违约率较低，贷后管理在信贷风险控制中的重要作用未能体现出来，更助长了银行重贷轻管的倾向。
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企业前期正常还本付息容易使银行形成“火鸡的错觉”。当前一笔贷款要通过银行审批并不容易，在审批时点，借款人通常都还是好企业，在贷款发放的初期，借款人一般均能按时还本付息，加上贷款可能有保证或抵押，这就使得客户经理思想麻痹，放松了警惕，贷后管理往往流于形式，忽略了随着时间的推移，好企业也可能变成坏企业这一道理。
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贷后管理是一项基础性工作，不能带来任何规模增量，不容易出业绩。而且贷后管理工作难以量化，时间跨度长，风险又具有一定的隐蔽性，其工作成效往往一时难以凸显，甚至贷后管理的努力与成果之间不一定成正比，有时贷后管理很努力，但一个“黑天鹅”事件，企业就出问题了。加上业绩考核及激励等因素，从客户经理的角度看，从事贷后管理工作不如从事市场拓展更能展示和实现自我价值。因此，银行要求贷后管理精细化，但客户经理往往缺乏内在的动力。
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风险预警信息处置不当，往往延误了最佳退出时机。一是贷后管理的专业性强，如果客户经理不够警觉、不够专业，一些早期的风险信号可能被忽略了；二是客户经理发现了借款人早期的风险隐患，但其无权收回贷款，在风险预警信息逐级传递的过程中，既耽误了时间，又造成了信息衰减；三是风险具有不确定性，而当期的收益是确定的，经营考核的压力是现实的，因此在当期收益、考核压力与长期的可能性风险之间，银行各级分支机构的管理者更倾向于选择前者，从而延误了最佳退出时机。
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责任追究和分担不够合理，也造成了贷后管理约束不强。目前银行信贷责任的追究机制是，一旦贷款发生违约，倒查整个链条各环节的责任，但在实践中往往演变为各环节均有责任，演变为“签名有罪”。责任认定中往往未清晰地划分主观和客观、主要和次要、信用风险和操作风险（如部分由操作环节引发的风险事件，信用风险审查环节往往也需承担责任）等界限，造成本应由贷后管理承担主要责任的损失事件，均分到了整个流程的各个环节承担，特别是从事后可预见性的角度出发，尽职调查和审查总是能找到一些瑕疵，因此也可能承担更重的责任。
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单纯依靠授信审批是控制不住风险的
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在信贷管理的贷前、贷中和贷后三个阶段中，贷中授信审批无疑是一个重要的分界线，此前银企双方没有实质性关系，此后从落实贷款前提条件、办理抵质押手续及发放贷款开始，银企双方开始发生实质性关系，贷款发放更是将信贷资金的使用权从银行让渡给了企业，借贷双方的主被动关系也开始发生实质性的变化，因此，授信审批是贷前最后一个把控风险的关口，是贷与不贷的分界线。因此，作为贷款业务准入的总闸门，授信审批在风险控制中的重要性是不容易置疑的。
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但是仅靠授信审批把关又是管不住风险的，当前各行普遍对通过授信审批控制风险寄予过多过高的期望。我自己从事授信审批工作多年，深感其中的责任重大，同时面对基层行和前台部门的期望，很多时候又感到力不从心。授信审批是在一个特定时点下做决策，而宏观经济、市场环境和企业经营时刻都在变化，特别是贷后阶段时间跨度大，在漫长的贷后管理过程中，市场和风险瞬息万变，比如产品市场（尤其是大宗商品市场）的价格波动一点儿也不比股票市场小，而当前又是一个大变革、大调整、大转型时期，各种变化比过去任何时候都要快，指望信贷审批一劳永逸地控制全部风险是不现实的。因此，客户经理、基层行、前台营销部门和贷后管理部门都要有相机管理风险的意识。太多的现实风险案例表明，疏于管理不仅会提高借款人的违约倾向，还会错过采取补救措施的时间窗口。贷后管理不落实、不及时、不到位是贷款发生风险的重要原因。
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所谓相机抉择管理风险，是指根据变化了的市场环境和客户情况，及时采取相应的风险控制措施，如决定后续贷款是否发放，是否需要提前收回部分或全部贷款，是否需要追加保证、抵押、质押等增信措施，是否需要提高利率覆盖风险，是否需要提前行使合同约定的其他权利，是否需要采取诉讼等法律手段等，以保障贷款安全或减少损失等。
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贷后要相机抉择管控风险
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贷款通过审批后，信贷风险管理就进入了一个新的阶段。风险管理的重心从此前决策贷与不贷，转变为此后如何把贷款顺利地收回来，而严格落实贷款条件、精细化的贷后管理、相机抉择管控过程风险是高质量信贷资产的必由之路。
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贷后管理的对象、方法和重点环节
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贷后管理的对象包括宏观经济、中观行业和微观客户及利益相关方三个层面，后者应放在前两者的大框架下进行考察。客户及利益相关方包括借款人、保证人、抵押人（押品）、股东及上下游重要交易对手等。当借款人为集团成员时，股东及集团整体情况实际上就是借款人的“家庭背景”，上述“家庭背景”对借款人的偿债能力影响很大；上下游重要交易对手影响借款人的原料来源、产品销售及对应的收付款管理，其违约可能会连累借款人违约，如购货方不能支付货款，就可能导致借款人不能偿还到期借款，因此除借款人、保证人和抵押人（押品）外，应将股东及上下游重要交易对手也列入贷后管理监控对象。
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贷后管理的方法包括现场检查和非现场监测两种方法，现场检查包括首次检查、定期走访和异常情况核查等；非现场监测主要依托信贷管理系统及大数据开发风险监控模型，识别客户早期的风险预警信号，及时化解和处置客户的潜在风险。不少银行都积累了海量的客户行为数据、交易数据及经营数据，具备利用大数据进行风险管理的条件。如工商银行成立了信贷监督中心，利用大数据建立风控模型进行信用风险的监测和管理。
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贷款发放及贷后管理包括以下6个重点环节：一是贷款前提条件落实环节。授信审批时提出的前提条件不落实，是很多贷款形成风险的重要原因。因此，银行放款前必须逐条严格落实授信审批方案中提出的贷款前提条件和管理要求。二是合同要素审核环节。借款人出现风险或违约时，银行维护自身权益的主要工具是合同条款，可见合同条款的重要性，必须确保借款合同、抵押合同和保证合同等相关合同或协议无法律瑕疵，同时授信审批时提出的个性化的风险控制措施、财务限制条款和保护性条款，必须在相关合同协议中得到体现。三是资金支付环节。该环节是信贷资金流出银行的最后一道关口，因此要严格审核资金用途与合同约定用途一致，确保支付方式符合监管规定，且贷款资金流向合同约定的账户和借款人交易对手。四是押品管理环节。确保在贷前或约定时点前办妥相关抵押登记手续或质物转移手续，并做好押品实物、价值和权属等方面的动态管理，确保押品价值在贷款期间任一时点均可覆盖债权金额。五是贷款偿还环节。银行贷后监测检查的全部目的是判断借款人能否按期还款，并提前采取应对措施。贷款到期前，银行应按约定提前通知客户准备资金还款。一旦到期时借款人违约，应立即启动风险处置预案。六是档案管理环节。信贷档案看似无用，但用时大用。要按权证类、要件类、管理类、保全类和综合类等做好分类管理，健全档案的收集、整理、保管、移交、查阅、借用和归还制度，确保用时可查可用。
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风险预警信号与相机抉择处置风险
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银行在贷后管理过程中，常见的风险预警信号如下表。当企业出现风险预警信号时，银行要相机抉择，及时采取有效措施处置风险，保障银行债权安全或减少贷款损失。
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表8–1 贷后管理中常见的风险预警信号
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