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这是大数据的时代，一个为人工智能追随者们设计的时代。这群狂热追随者们包括文艺复兴科技公司的鲍勃·默瑟，他的信仰便是“数据越多越好”。目前，可获取的数据正在爆炸式地增长。
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动力基金的案例告诉我们，大数据是很难被破解的，但也有一些成功的案例。最恰当的一个例子就是：在洛杉矶新成立的一家小公司——小脑资本。公司是由两个人工智能专家发起成立的：科学家大卫·安德烈，毕业于加州大学伯克利分校人工智能博士；埃里克·特勒，谷歌一个新项目部主管，其爷爷是氢弹发明者爱德华·特勒。
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安德烈和特勒在20世纪90年代的早期就已经认识了，那时他们都在斯坦福大学攻读数学和计算机编程专业。10年后，两人合作创办了一家名为BodyMedia的公司。公司位于匹兹堡市，主要生产可佩戴式计算机，这种设备能够帮助客户平衡膳食。产品的系统是由安德烈和特勒基于人工智能技术开发而成的。可佩戴式计算机从众多用户那里收集大量数据，再由人工智能系统进行处理分析。
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他们开始讨论人工智能技术在其他领域的应用。金融反反复复地被提及。对于一位人工智能科学家，华尔街十分具有吸引力——一个庞大的电子系统以及散布在各类交易平台上的信息。安德烈和特勒推理认为，正如他们的人工智能系统处理从BodyMedia收集的数据一样，股票交易所需的也是一个类似的系统，但是更加复杂。这两个系统都是从混乱的市场（客户）数据中找出规律。
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这是一个富有挑战又能够激发兴趣的想法，但是两人没有任何的华尔街工作经验。一天下班以后，在匹斯堡火车站前广场的一个酒吧里，他们讨论了转行进入金融市场的利弊。
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“这是一个冷酷无情的行业，”安德烈对特勒说，“一旦转行，我们就不能像现在这样帮助这个世界了。现在，我们正在改变人们的生活。”
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特勒则认为，他们应该将这项计划视作一次实验——在大学外面进行人工智能研究。
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“人工智能系统研发成功与否，可以用结果来验证。”特勒说。另外，要是成功了，策略的收益还能够为研究提供资金来源。
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最后，安德烈认同了特勒的观点，于是他们决定尽力将这个系统研发出来。他们从几个熟人那里得到了第一轮的种子投资。由于公司几乎没有任何员工，他们能利用这个优势来吸引更多的风险投资。相对较大的风险资本会忽视那些无利可图的项目。就好比一只大白鲨对小鱼并不感兴趣，大投资者一般会跳过那么收益微薄的生意。安德烈和特勒认为，小脑资本将会研发出收益可观的交易策略。同时，公司运营的成本非常低，他们不需要雇用交易员，自然也不用担心交易员巨额的年终奖。
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和动力基金的研发团队一样，他们在订单执行方面遇到了较大的问题。在华尔街进行交易远不是他们最初想得那么简单。大型公司占据着优势地位，因为他们总能够从经纪人或者交易所那里得到好处，比如更低的手续费、更快的数据供应等。假如没有良好的历史业绩，公司很难募集到资金。大的投资者，比如养老基金，更是毫无成功的希望——他们从来不会投资任何刚刚成立的公司，尤其是那些只有几百万美元资产并且收益无法保证的小公司。
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尽管如此，安德烈和特勒还是取得了一定进展。2009年7月，他们发起了小脑阿尔法基金，管理资产刚刚超过100万美元。安德烈和特勒把他们的机器学习程序叫作“源机器”。机器使用的是遗传算法。许许多多电子机器人随着时间推移而不断进化。源机器对不同的交易信号进行模拟，并测试信号的好坏。各种不同的算法像是一个个微型机器交易员，它们会进行自我繁殖和变异。这一点与库茨魏尔的FatKat算法非常相似。机器将会“杀死”表现最糟糕的交易员，同时把资金交给表现最好的交易员管理。总体来看，这样的规则会导致交易策略的变异，进而产生全新的交易策略。源机器每天会重复这样的流程上千次。源机器不停地从互联网上抓取可用于生成预测信号的潜在线索，同时也在关注着市场上许多不受监管的角落。一代又一代的微型机器交易员死去、繁殖、变异，最后保留下来的是有利可图的交易策略。至少这是他们想要达到的目标。
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安德烈和特勒投入了大量时间研究如何更好地利用互联网上的信息。例如，一种估计交易员的乐观情绪的方法：从在线酒店预订网站上获取数据，特别关注华尔街附近的豪华酒店。较多的酒店预订可能预示着交易员对市场的走势持乐观态度。虽然只依赖这一种信息是不可能产生可靠的交易信号的，但是再加上几十个甚至上百个其他信息，一幅更清晰的画面将展现在我们眼前。
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使用这些技术之后，小脑公司的源机器发现了一座金矿：安德烈和特勒发现了市场的一个异常现象，每年都能够给他们带来7%的稳定收益。通过同时在股票和期权市场上持有相反的头寸——不暴露任何一个交易方向的头寸——他们发现了一个从未被人们察觉的套利机会。他们马上将这个策略独立出来，募集了一个新的基金，叫作“小脑自动交易机器基金”。新的基金于2009年11月正式成立，投资者对基金的热情十分高涨。截至2011年夏天，自动交易机器基金已经累积了5000万美元的资产。
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这次实验看起来成功了。人工智能挖掘出了新的交易策略，发现了新的盈利机会。特勒——一个计算机的狂热信徒——相信在未来，人工智能将会在华尔街占据重要地位。如果人类能够进行交易，那么计算机也能做到，而且做得更好。
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[1] Jeopardy！是哥伦比亚广播公司益智问答游戏节目，已经经历了数十年历史。该节目的比赛以一种独特的问答形式进行，问题设置的涵盖面非常广泛，涉及到各个领域。根据以答案形式提供的各种线索，参赛者必须以问题的形式做出简短正确的回答。参赛者需具备历史、文学、政治、科学和通俗文化等知识，还得会解析隐晦含义、反讽与谜语等，而电脑并不擅长进行这类复杂思考。——译者注
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[2] 这些人都是名噪一时的黑客。其中最为有名的是Phiber Optik，原名马克·阿贝尼（Mark Abene），是来自纽约的计算机黑客。他是骗局大师（Masters of Deception）的创始人之一，激励了全美成千上万的青年人“钻研”国内电话系统的内部工作原理。——译者注
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[3] 深网（deep web）是由美国军方于2003年打造的一个完全私密、匿名的网络空间，原名为Tor。深网中的内容不能被标准的搜索引擎索引。后来被逐渐应用到其他途径，意图躲避监管或者进行非法活动。一般网名接触的网络被称为表面网络。——译者注
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[4] 石棉诉讼就是只要有一个工人打赢官司，其他有类似情况的、在同一企业工作的同事都可以获得大笔赔偿。这个称呼的由来是：曾有美国的一家公司的工人向法庭提出集体诉讼，说由于工作环境受到石棉的影响，弄坏了身体，结果获得法庭判决巨额的赔偿。之后，陆续有大量的同样以石棉伤害健康为理由的集体诉讼。——译者注
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暗池：高频交易及人工智能大盗颠覆金融世界的对决 第24章 高级对弈
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海姆·博德克急匆匆地冲出了家门，跳上他那辆黑色迷你库柏。他飞速行驶在通往火车站的路上，火车站位于斯坦福市区。博德克一路上不停猛按着汽车喇叭，他希望能够尽快到达火车站。现在是2011年3月25日早晨，今天也是他从交易机器公司离职的日子。按计划，当天下午，他将在普林斯顿大学举办一场讲座。那里正在举行一个大型会议，主题是“量化交易：从闪电崩盘到金融改革”。
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和往常一样，他总是很晚开始做准备。他还没写好演讲稿，所以，一上火车，他就开始在自己的笔记本电脑上整理演讲的思路和内容。这项工作并不简单，因为他不确定要说些什么。他对现在的市场非常不满，甚至愤怒。他开始意识到市场急需进行大规模的改革。但是，他不确定自己是否应该站出来呼吁改变交易规则。毕竟，枪打出头鸟。他担心自己的事业受到影响。高速交易公司的新晋精英和过去十年内打造了电子交易通道的众多交易所有可能会攻击他。这也可能使他以后创立新公司时孤立无援。一家四口人需要他供养，他也还没找到新的工作。他更不想被贴上“改革者”的标签，因为这会让市场反感。但是，他深信，这个市场已经被绑架，并在不断地干扰嘲讽他，就像一只蜜蜂在面前嗡嗡作响。
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在他的演讲中，有一半内容是在总结市场的主要变化。他提到了期权市场中的结构性问题、算法交易的演变、股票市场结构变化对期权市场的负面影响。然而，博德克没有提及有毒订单类型和剥头皮策略。他目前还不打算向整个系统发难。
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